O que é CDB?

CDB (Certificado de Depósito Bancário) é um empréstimo que você faz ao banco: ele usa seu dinheiro pra trabalhar e te devolve com juros. É o produto de renda fixa mais comum do Brasil depois da poupança — e quase sempre rende mais que ela.

A lógica é a inversão do dia a dia: quando você pega dinheiro no banco, paga juros; no CDB, é o banco que pega o seu e te paga. A promessa vem escrita como percentual do CDI ("100% do CDI", "110% do CDI") ou como taxa fixa.

O que olhar além do rendimento

• Liquidez: "liquidez diária" resgata quando quiser; "no vencimento" prende o dinheiro até a data combinada. Rendimento maior costuma cobrar esse pedágio da paciência.
• Quem emite: bancos menores pagam mais porque precisam atrair dinheiro. O risco existe — e é aí que entra a rede de proteção.
• FGC: o Fundo Garantidor de Créditos devolve até R$ 250 mil por CPF por instituição (limite global de R$ 1 milhão a cada 4 anos) se o banco quebrar. É o que torna razoável emprestar pra banco pequeno — dentro do limite.
• Imposto de Renda: tabela regressiva sobre o rendimento — 22,5% até 6 meses, caindo até 15% após 2 anos. O "100% do CDI" do anúncio é sempre antes do imposto.

CDB ou Tesouro?

Pergunta clássica, resposta sem emoção: o Tesouro Selic tem o menor risco de crédito do país; um CDB de banco grande com liquidez diária é conveniente; um CDB de banco menor paga mais dentro da proteção do FGC. São três respostas certas pra três perguntas diferentes — prazo, valor e conveniência decidem, não torcida.

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⚠ Este conteúdo é educacional e não constitui recomendação de investimento, análise de valores mobiliários ou consultoria financeira (CVM). Investimentos envolvem risco, incluindo perda do capital. Decisões são sempre suas — se precisar, procure um profissional certificado.